1956 год. Завод "ЛУЧ" в городе "Ручьевск". Работница химического цеха заболевает и уезжает в санатории под Лугои. Взрывается емкость с радиоактивными отходами. Исчезает молодои слесарь "КИП". 1957 год. В окрестностях Луги живут два школьника. Один из них изобретает приемник ультразвука. Ребята понимают - в лесу появилось "что-то". Появляется преступник - он ищет клад. Друзья узнают о кладе и, смастерив металлоискатель, отправляются на поиски. Герои начинают догадываться, что ждет их на болотах.